États financiers consolidés

État consolidé des flux de trésorerie

Pour l’exercice terminé le 31 octobre (en millions de dollars canadiens)	2008		2007		2006

Flux de trésorerie liés aux activités d’exploitation
Revenu net	1 978	$	2 131	$	2 663	$
Rajustements en vue de déterminer les flux de trésorerie nets provenant des (affectés aux) activités d’exploitation
Dévaluation de titres, autres que de négociation	324		18		9
(Gain) net sur titres, autres que de négociation	(9)		(264)		(154)
(Augmentation) diminution nette des titres de négociation	8 275		(23 028)		(8 565)
Dotation à la provision pour pertes sur créances	1 330		353		176
(Gain) à la vente de prêts titrisés (note 8 PDF)	(420)		(202)		(69)
Variation des instruments dérivés
– (Augmentation) diminution des actifs dérivés	(29 370)		(4 991)		356
– Augmentation des passifs dérivés	20 645		5 807		3 328
Amortissement des bureaux et du matériel (note 11 PDF)	393		390		360
Amortissement des actifs incorporels	42		46		44
(Augmentation) nette des impôts futurs sur les bénéfices	(157)		(176)		(153)
Augmentation (diminution) nette des impôts exigibles sur les bénéfices	(314)		(800)		144
Variation des intérêts courus
– (Augmentation) diminution des intérêts à recevoir	303		(129)		(468)
– Augmentation (diminution) des intérêts à payer	(351)		537		303
Variation nette des autres éléments et charges à payer	1 590		(1 243)		1 084
(Gain) à la vente de terrains et d’immeubles (note 11 PDF)	(13)		(6)		–

Montant net des flux de trésorerie provenant des (affectés aux) activités d’exploitation	4 246		(21 557)		(942)

Flux de trésorerie liés aux activités de financement
Augmentation (diminution) nette des dépôts	(1 412)		45 222		13 108
Augmentation (diminution) nette des titres vendus à découvert	(7 251)		10 328		(708)
Augmentation (diminution) nette des titres mis en pension ou prêtés	(3 731)		2 325		9 987
Augmentation (diminution) nette du passif des filiales	2 045		335		(94)
Remboursement de la dette subordonnée (note 18 PDF)	(150)		(483)		(425)
Produit de l’émission de la dette subordonnée (note 18 PDF)	900		1 200		700
Rachat d’actions privilégiées classées dans le passif (note 21 PDF)	–		(200)		–
Produit de l’émission d’actions privilégiées (note 21 PDF)	550		600		–
Produit de l’émission d’actions ordinaires	182		245		258
Frais d’émission d’actions	(10)		(14)		–
Actions ordinaires rachetées aux fins d’annulation (note 21 PDF)	–		(524)		(376)
Dividendes versés	(1 483)		(1 396)		(1 163)

Montant net des flux de trésorerie provenant des (affectés aux) activités de financement	(10 360)		57 638		21 287

Flux de trésorerie liés aux activités d’investissement
(Augmentation) diminution nette des dépôts productifs d’intérêts à d’autres banques	10 077		(5 709)		901
Achat de titres, autres que de négociation	(26 423)		(50 366)		(20 433)
Échéances de titres, autres que de négociation	16 984		24 635		9 494
Produit de la vente de titres, autres que de négociation	8 268		11 824		7 920
(Augmentation) nette des prêts et des titres de substituts de prêts	(23 387)		(9 265)		(18 868)
Produit de la titrisation de prêts (note 8)	11 448		3 330		4 994
(Augmentation) diminution nette des titres pris en pension ou empruntés	14 665		(8 280)		(3 723)
Produit de la vente de terrains et d’immeubles (note 11 PDF)	19		45		–
Bureaux et matériel – achats nets	(449)		(405)		(519)
Acquisitions (note 12 PDF)	(155)		(301)		(70)

Montant net des flux de trésorerie provenant des (affectés aux) activités d’investissement	11 047		(34 492)		(20 304)

Incidence des variations du taux de change sur la trésorerie et les équivalents de trésorerie	551		(397)		5

Augmentation nette de la trésorerie et des équivalents de trésorerie	5 484		1 192		46
Trésorerie et équivalents de trésorerie au début de l’exercice	3 650		2 458		2 412

Trésorerie et équivalents de trésorerie à la fin de l’exercice	9 134	$	3 650	$	2 458	$

Composition
Trésorerie et dépôts non productifs d’intérêts à la Banque du Canada et à d’autres banques	6 936	$	2 264	$	1 154	$
Chèques et autres effets en transit, montant net	2 198		1 386		1 304

	9 134	$	3 650	$	2 458	$

Autres renseignements sur les flux de trésorerie
Intérêts versés au cours de l’exercice	9 900	$	10 543	$	7 873	$
Impôts sur les bénéfices payés au cours de l’exercice	456	$	940	$	630	$

Les notes afférentes aux états financiers consolidés en font partie intégrante. Certains chiffres des exercices antérieurs ont été reclassés en fonction de la présentation adoptée pour l’exercice à l’étude.